Sicavs en Fondsen

Een fonds dat de beste prestatie neerzet tijdens een bepaalde periode verdient een applaus, zoveel is zeker, maar … De vraag is: “moeten we dan ook maar in dat fonds gaan beleggen ?”

Met als voorbeeld het eerste fonds in de rij probeer ik u uit te leggen waarom ik denk dat dat nog geen reden is en waar nu juist het verschil zit met de selectie van Al Fonds.

Fidelity Indonesia heeft op verschillende periodes van 5 jaar die eindigden eind 2011 een gemiddeld rendement op jaarbasis behaald van 18,58 %. Voorwaar een felicitatie of een Award waard.

Bekijken we echter meer periodes van 5 jaar dan zien we dat dit niet zo uitzonderlijk is, want het fonds haalt over 225 periodes van 5 jaar gemiddeld nog steeds 18,83 % op jaarbasis. We mogen spreken van schitterende resultaten voor een fonds dat misschien iedereen wel zou willen in portefeuille hebben ? 

Gaan we echter dieper op de resultaten in dan zien we dat het “zwakste” resultaat op zulke periode een jaarlijks rendement opleverde van min 19,64 %. We vergeten daarbij zeker niet het beste resultaat te vermelden: 46,85 % per jaar gedurende 5 jaar. Om u een idee te geven wat zoiets betekent: op die manier zou 1.000 euro na 5 jaar bijna 7.000 euro geworden zijn…

Maar … de VARiatie of het verschil tussen beide resultaten is zo maar eventjes 66,49 % en dan zien we dat het toch niet zo zeker is dat we dat mooie resultaat van eind 2011 nogmaals gaan herhaald zien. Immers in slechts 88,44 % van de gevallen was er een positief resultaat na 5 jaar.

Al Fonds bekijkt in zijn screening en selectie niet één periode van 5 jaar maar alle mogelijke periodes van 5 jaar. Als ik dan een willekeurig fonds uit de selectie plaats naast de winnaar van 2011 dan laat ik u kiezen in welk fonds u zou willen beleggen:

De visie van Al Fonds: Ik weet dat prestaties uit het verleden geen garantie zijn voor de toekomst maar ik ben er zeker van dat men met een fonds dat regelmatige prestaties levert met weinig volatiliteit een betere kans maakt om opnieuw goede resultaten te bekomen.

Op basis van deze visie zijn de selecties van Al Fonds opgemaakt.

Als je dacht dat alle fondsen in 2011 op verlies draaiden, dan spreekt deze lijst dit wel even tegen. Ik raad je niet onmiddellijk aan om van deze lijst je aankooplijst te maken. Het komt zelden voor dat de winnaars van het ene jaar ook de winnaars zijn van het volgende jaar. Alhoewel, het verleden is nooit een garantie voor de toekomst !

Ik heb een reeks fondsen opgezocht die, over vele periodes van 5 jaar, erin slagen om rendement te behalen van meer dan 10 % per jaar. Dat gemiddelde rendement van al die periodes kan u vinden in kolom AV5.

In

In de laatste kolom ( geel gemarkeerd ) kan u vinden met welke korting u deze fondsen momenteel kan aankopen. Zoals bovenaan deze kolom vermeld staat, is dit percentage immers de evolutie "Year to date": de "soldenkorting" die u krijgt sinds de notering van begin dit jaar... Vermits deze cijfers berekend zijn op 15/09 zal uw uiteindelijke korting nog groter zijn dan het hier vermelde percentage als u eerstdaags inschrijft.

Er is dus veel kans dat u met deze fondsen een behoorlijk rendement kan halen als u nu instapt. Garanderen kan ik dat niet maar het zijn in elk geval Topfondsen. Aankopen is bij mij of via mij niet mogelijk !

Als u fondsen aankoopt, zorg dan in elk geval voor de nodige diversificatie.

NOOIT  ALLE  EIEREN  IN  DEZELFDE  MAND  !